Dobândă simplă vs. dobândă compusă
La dobânda simplă, câștigul se calculează mereu la suma inițială. La dobânda compusă, câștigul se adaugă la capital, iar în perioada următoare randamentul se aplică sumei mărite. Diferența dintre cele două este mică în primul an și mare după douăzeci.
| După | Dobândă simplă | Dobândă compusă |
|---|---|---|
| 5 ani | 13.000 lei | ≈ 13.382 lei |
| 10 ani | 16.000 lei | ≈ 17.908 lei |
| 20 ani | 22.000 lei | ≈ 32.071 lei |
| 30 ani | 28.000 lei | ≈ 57.435 lei |
Valorile sunt calculate cu formula capitalizării anuale și au rol ilustrativ: presupun un randament constant, ceea ce în realitate nu se întâmplă.
Formula, în cuvinte
- Valoare finală = capital inițial × (1 + randament)^număr de perioade.
- Randamentul folosit trebuie exprimat pe aceeași perioadă ca și numărul de perioade (anual cu ani, lunar cu luni).
- Un randament anual de 6% înseamnă aproximativ 0,4868% pe lună la capitalizare lunară, nu 0,5%.
Cei trei factori care contează
Timpul
Este factorul cu cel mai mare impact și singurul care nu poate fi recuperat. Aceeași sumă investită cu zece ani mai devreme produce un rezultat semnificativ diferit, chiar la același randament.
Contribuțiile constante
Sumele adăugate periodic schimbă complet imaginea, pentru că fiecare contribuție începe propriul ciclu de capitalizare. O sumă mică, adăugată lunar timp de zeci de ani, poate depăși un capital inițial mult mai mare, lăsat singur.
Randamentul
Contează, dar este și cel mai incert dintre cei trei. Diferența dintre 5% și 7% pare mică pe hârtie și devine substanțială pe 30 de ani. Tocmai de aceea nu are sens să tratezi un randament presupus ca pe o certitudine.
Efectul contribuțiilor lunare
- Scenariu A: 10.000 lei investiți o singură dată, randament ipotetic 6% pe an, 20 de ani → aproximativ 32.000 lei.
- Scenariu B: 10.000 lei inițial plus 300 lei lunar, aceleași ipoteze → capitalul acumulat depășește semnificativ scenariul A.
- Diferența nu vine din randament, ci din suma totală contribuită și din timpul în care fiecare tranșă se capitalizează.
Valorile din exemplu sunt alese pentru ilustrare, nu sunt o ofertă și nu reflectă condițiile unui produs anume.
Compunerea funcționează și împotriva ta
Același mecanism se aplică datoriilor. O datorie cu dobândă mare, lăsată să se acumuleze, crește după exact aceeași logică. De aceea datoriile scumpe se tratează cu prioritate.
Inflația: randamentul real
Un randament nominal de 6% într-un an cu inflație de 5% înseamnă o creștere reală de aproximativ 1%. Pentru obiective pe termen lung, ceea ce contează este puterea de cumpărare finală, nu suma nominală.
Calculator Investiții
Simulează acumularea cu capital inițial și contribuții lunare, pe orizontul tău.